- تراجعت أسهم بالانتير بنسبة 10 ٪ وسط مخاوف بشأن التخفيضات المحتملة للميزانية العسكرية الأمريكية.
- أمر وزير الدفاع الأمريكي بتخفيضات في الميزانية ، مما أثار مخاوف المستثمر.
- تضيف تقييم Palantir المرتفع وخطة بيع الأسهم المدير التنفيذي إلى توترات السوق.
الخطوة:
انطلقت شركة Palantir Technologies بنسبة 10 ٪ يوم الأربعاء إلى 112.06 دولارًا لكل منهما. امتدت الخسارة إلى تجارة ما بعد ساعات ، وانخفضت بنسبة 5.2 ٪ أخرى.
أنهى الركود سلسلة فوز لمدة أربعة أيام ل Palantir ، التي ارتفع سهمها ، حتى يوم الأربعاء ، بنسبة 65 ٪ هذا العام. ارتفعت أسهم Palantir الآن بنسبة 48 ٪ هذا العام حتى الآن والقيمة السوقية للشركة حوالي 255 مليار دولار.
ومن بين المقاول الرئيسي للدفاع الأمريكي ، وعملاء شركة تحليلات البيانات أيضًا حكومات الحلفاء والقطاع الخاص. ارتفع سهمه أكثر من 300 ٪ في عام 2024.
في أوائل فبراير ، أبلغت بالانتير عن إيرادات بقيمة 827.5 مليون دولار في الربع الرابع ، متغلبًا على توقعات المحللين البالغة 775.9 مليون دولار. كان الربح 14 سنتا للسهم.
الرسم البياني:
لماذا:
أصيب سعر سهم بالانتير بتقارير تفيد بأن وزير الدفاع الأمريكي بيت هيغسيث قد أمر بتخفيضات في الميزانية.
وقال روبرت ساليس ، نائب وزير الدفاع المؤقت ، في بيان يوم الأربعاء إن هيغسيث أمر البنتاغون بتحديد حوالي 50 مليار دولار في البرامج التي يمكن خفضها العام المقبل. سيتم إعادة توجيه هذه الأموال إلى البرامج التي تتماشى مع أولويات الرئيس دونالد ترامب.
في نفس اليوم ، كشف بالانتير في ملف تنظيمي أن الرئيس التنفيذي أليكس كارب تبنى خطة تجارية جديدة تسمح له ببيع ما يقرب من 10 ملايين سهم حتى 12 سبتمبر.
قام كارب ، الذي يمتلك حوالي 2.5 ٪ من الشركة ، ببيع الأسهم قبل ذلك أيضًا.
ماذا يعني:
يكشف الغطس في أسهم Palantir عن توترات المستثمر حول كيفية وصول تخفيضات ميزانية حكومة الولايات المتحدة إلى الحد الأدنى للشركة.
كما سلط الضوء على المخاوف الحالية بشأن تقييم بالانتير بعد تجمع موسع.
حتى قبل يوم الأربعاء ، أعرب المحللون عن مخاوفهم بشأن تقييم بالانتير ، مما أدى إلى المخاطر التي تم الإبلاغ عنها على سعر سهمها على الرغم من النتائج القوية.
وكتب جريج موسكوفيتش ، المحلل في ميزوهو ، في أوائل فبراير: “بالنظر إلى وضعها القوي والتنفيذ ، فلا يوجد إنكار أن PLTR يستحق تقييمًا متميزًا”.
وأضاف موسكوفيتز: “ومع ذلك ، لا يمكن أن يكون التقييم ولا ينبغي أن يكون غير ذي صلة ، ونجد أنه من الصعب للغاية تبرير مضاعفات PLTR التي تخضع بالفعل في رأينا بالفعل مزيد من التسارع والتعقب الصعودي مقابل الإجماع”.
ما يقوله الايجابيات:
لدى Palantir Stock خمسة تصنيفات للشراء ، و 13 معاناة ، وخمس عمليات بيع ، وفقًا لقاعدة بيانات Eikon.
بالنظر إلى أن حكومة الولايات المتحدة هي أكبر عميل في Palantir ، فإن أي أخبار عن تخفيض الميزانية ستصل إلى المعنويات في سعر سهم الشركة المرتفع بالفعل.
في عام 2024 ، نمت إيرادات بالانتير من حكومة الولايات المتحدة بنسبة 30 ٪ عن العام السابق إلى 1.2 مليار دولار ، وهو ما يمثل حوالي 42 ٪ من إجمالي إيرادات الشركة.
بعد ملف بالانتير يوم الأربعاء ، قال المحللون في جيفريز إن نمو إيرادات الشركة بنسبة 38 ٪ في الولايات المتحدة قد طغت على نموها الدولي “المسطح” البالغ 14 ٪.
أثار المحللون مخاوف بشأن إجمالي عدد الموظفين ، الذي زاد بنسبة 5 ٪ في عام 2024 إلى 3936 ، “يشكك في السؤال عما إذا كان PLTR يستثمر بما يكفي في فرصة الذكاء الاصطناعي المقبلة”.
لدى Jefferies تصنيف أقل من الأداء على Palantir وهدف سعر قدره 60 دولارًا – بخصم حوالي 55 ٪ على سعر سهمه الحالي. متوسط السعر المستهدف من 23 محللاً هو 95 دولار.
وكتب المحللون في جيفريز في مذكرة 4 فبراير: “مع تداول PLTR بأعلى علاوة على أقرانها ، نعتقد أن أي علامات على النمو المتبادل قد تسبب القلق”.