نيويورك (ا ف ب) – الاحتياطي الفيدرالي خفض سعر الفائدة القياسي بمقدار ربع نقطة الأربعاء للمرة الثانية منذ سبتمبر. قبل ذلك، كانت قد مرت تسعة أشهر دون قطع.
سعر الفائدة على الأموال الفيدرالية هو المعدل الذي تقترض به البنوك وتقرض بعضها البعض. في حين أن المعدلات التي يدفعها المستهلكون لاقتراض الأموال لا ترتبط بشكل مباشر بهذا المعدل، فإن التحولات تؤثر على ما تدفعه مقابل بطاقات الائتمان وقروض السيارات والرهون العقارية وغيرها من المنتجات المالية.
وقالت ميشيل رانيري، نائب الرئيس ورئيس الأبحاث الأمريكية في وكالة تقارير الائتمان ترانس يونيون: “في حين أن التأثير الاقتصادي الكامل لمثل هذه الخطوة سوف يتكشف بمرور الوقت، فإن المؤشرات المبكرة تشير إلى أنه حتى التخفيضات المتواضعة في أسعار الفائدة يمكن أن يكون لها عواقب وخيمة على سلوك المستهلك والصحة المالية”.
لدى بنك الاحتياطي الفيدرالي هدفان عندما يحدد سعر الفائدة: الأول، إدارة أسعار السلع والخدمات، والثاني، تشجيع العمالة الكاملة. عادة، قد يقوم بنك الاحتياطي الفيدرالي بزيادة سعر الفائدة في محاولة لخفض التضخم وخفضه لتشجيع النمو الاقتصادي الأسرع وزيادة التوظيف. التحدي الآن هو ذلك التضخم أعلى من هدف بنك الاحتياطي الفيدرالي البالغ 2٪ ولكن وكان سوق العمل ضعيفا. كما أدى الإغلاق الحكومي إلى منع جمع وإصدار البيانات التي يعتمد عليها بنك الاحتياطي الفيدرالي لمراقبة صحة الاقتصاد.
ومع ذلك، يتوقع بنك الاحتياطي الفيدرالي أنه سيخفض أسعار الفائدة مرة أخرى قبل نهاية العام.
إليك ما يجب معرفته:
لن تكون الفائدة على حسابات التوفير جذابة
وبالنسبة للمدخرين، فإن انخفاض أسعار الفائدة سيؤدي ببطء إلى تآكل العائدات الجذابة المعروضة حاليا من خلال شهادات الإيداع وحسابات الادخار ذات العائد المرتفع.
شهدت ثلاثة من أكبر خمسة حسابات ادخارية ذات عائد مرتفع تخفيضات في أسعار الفائدة بعد التخفيض الأخير لسعر الفائدة الفيدرالي في سبتمبر، وفقًا لما ذكره كين تومين، مؤسس موقع DepositAccounts.com، في حين قام اثنان من البنوك الخمسة الكبرى (Ally وDiscover/Capital One) بخفض أسعار الفائدة على حسابات التوفير الخاصة بهم. تظل أعلى المعدلات لحسابات التوفير ذات العائد المرتفع في الوقت الحالي حوالي 4.46٪ إلى 4.6٪.
لا تزال هذه أفضل من اتجاهات السنوات الأخيرة، وهي خيار جيد للمستهلكين الذين يرغبون في كسب المال العائد على المال قد يرغبون في الوصول إليها على المدى القريب. يتمتع حساب التوفير ذو العائد المرتفع عمومًا بنسبة عائد سنوي أعلى بكثير من حساب التوفير التقليدي. ويبلغ المعدل الوطني لحسابات الادخار التقليدية حاليا 0.63٪، وفقا لبانكريت.
قد يكون هناك عدد قليل من الحسابات ذات عوائد تبلغ حوالي 4٪ حتى نهاية عام 2025، وفقًا لتومين، لكن تخفيضات بنك الاحتياطي الفيدرالي ستنطبق على هذه العروض، مما يؤدي إلى خفض متوسط العائدات كما تفعل.
وسوف يؤثر الخفض على الرهون العقارية تدريجيا
بالنسبة لمشتري المنازل المحتملين، فقد قامت السوق بالفعل بتسعير خفض أسعار الفائدة.
وقال رانيري: “لقد استجابت معدلات الرهن العقاري، على وجه الخصوص، بسرعة”. “في الأسبوع الماضي فقط، سقطوا في أيديهم أدنى مستوى منذ أكثر من عام. في حين أن أسعار الفائدة على الرهن العقاري لا تتحرك دائمًا بالتوافق مع السعر المستهدف لبنك الاحتياطي الفيدرالي – وغالبًا ما يتم التسعير على أساس التخفيضات المستقبلية المتوقعة، فإن استمرار التيسير في السياسة النقدية قد يدفع أسعار الفائدة إلى الانخفاض بشكل أكبر.
وقال المحلل المالي في Bankrate ستيفن كيتس إن بيئة أسعار الفائدة المنخفضة ستوفر بعض الراحة للمقترضين بمرور الوقت.
وقال: “سواء كان صاحب منزل برهن عقاري بنسبة 7% أو خريج حديث يأمل في إعادة تمويل قروض الطلاب وديون بطاقات الائتمان، فإن انخفاض أسعار الفائدة يمكن أن يخفف العبء على العديد من الأسر المثقلة بالديون من خلال فتح فرص لإعادة التمويل أو التوحيد”.
ومن غير المتوقع أن تنخفض قروض السيارات قريبًا
لقد واجه الأمريكان معدلات قروض السيارات أكثر حدة على مدى السنوات الثلاث الماضية بعد أن رفع بنك الاحتياطي الفيدرالي سعر الفائدة القياسي بدءاً من أوائل عام 2022. ومن غير المتوقع أن ينخفض هذا المعدل في أي وقت قريب. ويقول المحللون إنه في حين أن الخفض سيسهم في التخفيف النهائي، إلا أنه قد يكون بطيئا في الوصول.
وقال كيتس: “إذا بدأ سوق السيارات في التجميد ولم يقم الناس بشراء السيارات، فقد نرى هوامش الإقراض تبدأ في الانكماش، لكن أسعار الفائدة على قروض السيارات لا تتحرك بالتوازي مع سعر الفائدة الفيدرالي”.
وتظل أسعار السيارات الجديدة عند مستويات مرتفعة تاريخيا، ولا تتكيف مع التضخم.
بشكل عام، يمكن أن يتراوح معدل النسبة السنوية لقرض السيارة من حوالي 4% إلى 30%. وجد أحدث استطلاع أسبوعي لـ Bankrate أن متوسط أسعار الفائدة على قروض السيارات يبلغ حاليًا 7.10٪ على قرض سيارة جديد لمدة 60 شهرًا.
قد يكون تخفيف أسعار بطاقات الائتمان بطيئًا
أسعار الفائدة ل بطاقات الائتمان يبلغ معدل الفائدة حاليًا 20.01%، وقد يكون خفض سعر الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي بطيئًا بحيث لا يشعر به أي شخص يحمل مبلغًا كبيرًا من ديون بطاقات الائتمان. ومع ذلك، فإن أي تخفيض هو خبر إيجابي.
وقال رانيري: “بينما يستمر التضخم في ممارسة الضغط على ميزانيات الأسر، فإن تخفيضات أسعار الفائدة توفر موازنة محتملة عن طريق خفض تكاليف خدمة الديون”.
ومع ذلك، فإن أفضل شيء لأي شخص تحمل رصيدًا كبيرًا من بطاقة الائتمان الهدف هو إعطاء الأولوية لسداد الديون ذات أسعار الفائدة المرتفعة، والسعي لتحويل أي مبالغ ممكنة لخفض بطاقات معدل الفائدة السنوية أو التفاوض مباشرة مع شركات بطاقات الائتمان للحصول على الإقامة.
___
تتلقى وكالة أسوشيتد برس الدعم من مؤسسة تشارلز شواب لإعداد التقارير التعليمية والتوضيحية لتحسين الثقافة المالية. المؤسسة المستقلة منفصلة عن شركة Charles Schwab and Co. Inc. ووكالة AP هي المسؤولة الوحيدة عن صحافتها.