توقعات اليورو الأسبوعية (EUR/USD، EUR/GBP، EUR/JPY)
- لا تزال المحركات الصعودية نادرة بالنسبة لليورو – بعد ذلك، ZEW Sentiment ومؤشر أسعار المستهلك الأمريكي
- يورو/دولار أمريكي (محايد): الاتجاه طويل المدى يواجه مقاومة صارمة
- اليورو/الجنيه الاسترليني (هبوطي): قد يعوض الجنيه الاسترليني خسائره الأخيرة
- اليورو/الين الياباني (محايد): انخفاض قيمة الين يشكل قنبلة موقوتة
- احصل على توقعات اليورو للربع الثاني اليوم للحصول على رؤى حصرية حول محفزات السوق الرئيسية التي يجب أن تكون على رادار كل متداول:
لا تزال المحركات الصعودية نادرة بالنسبة لليورو – التالي: مشاعر ZEW ومؤشر أسعار المستهلك الأمريكي
حافظ اليورو على قيمته بشكل جيد خلال الأسابيع القليلة الماضية مقابل عدد من العملات الرئيسية، ويرجع ذلك أساسًا إلى ضعف تلك العملات نفسها. تشمل الأمثلة اليورو/الجنيه الإسترليني واليورو/الدولار الأمريكي. تراجع الدولار في ضوء بيانات الوظائف الضعيفة (تأتي بيانات التوظيف غير الزراعية ومطالبات البطالة الأولية هذا الأسبوع على الجانب الأكثر سخونة من الأمور)، في حين استسلم الجنيه الاسترليني منذ أبريل عندما أصدر نائب المحافظ ديف رامسدن تعليقاته الحذرة فيما يتعلق بانخفاض التضخم.
بين البنك المركزي الأوروبي وبنك إنجلترا وبنك الاحتياطي الفيدرالي، يبدو أن البنك المركزي الأوروبي هو الذي من المرجح أن يخفض أسعار الفائدة أولاً ويقدم أكبر عدد من التخفيضات في عام 2024 مع احتمال إجراء 3 تخفيضات، على الأرجح أن تبدأ في يونيو. بالإضافة إلى ذلك، بلغ سعر الفائدة الأساسي للبنك المركزي الأوروبي ذروته عند 4%، وهو أقل بكثير من 5.25% في المملكة المتحدة و5.25% – 5.5% في الولايات المتحدة، الأمر الذي خلق بطبيعة الحال فارقًا سلبيًا في سعر الفائدة لليورو، مما وضع العملة الموحدة على المحك. القدم الخلفية.
عند النظر في النمو الاقتصادي، فإن أداء منطقة اليورو هو الأسوأ على الرغم من الارتفاع المرحب به بنسبة 0.3٪ في الربع الأول من هذا العام بعد الركود الفني في نهاية عام 2023. يوم الجمعة، فاجأ الناتج المحلي الإجمالي في المملكة المتحدة التقديرات على جميع المقاييس ولكن أبرزها ارتفاع بنسبة 0.6٪ على أساس ربع سنوي. ولا يزال الناتج المحلي الإجمالي في الولايات المتحدة قوياً فوق مستوى 1% ولكنه أصبح معتدلاً.
ضمني سعر البنك المركزي الأوروبي وحركة نقطة الأساس حتى نهاية عام 2024
المصدر: TradingView، من إعداد ريتشارد سنو
الأحداث الكبرى المحفوفة بالمخاطر المقبلة: مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكي والمشاعر الاقتصادية الصادرة عن ZEW
حدث المخاطرة الرئيسي للأسبوع القادم هو بلا شك مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي. تجاوز مؤشر أسعار المستهلكين الأساسي في الولايات المتحدة الارتفاع الشهري بنسبة 0.2% في كل من الإصدارات الثلاثة الأخيرة، ليصل إلى 0.4% بعد التقريب للأعلى. إذا استمر التضخم على هذا المنوال، فقد يتراجع زوج يورو/دولار EUR/USD مع نهاية الأسبوع المقبل. ومع ذلك، قد تزيد القراءة الضعيفة من الاتجاه الصعودي لليورو، حيث يتم تسعير المعنويات الأكثر تشاؤمًا في العملة الأمريكية.
في أوروبا، من المقرر صدور التضخم الألماني النهائي ومعنويات ZEW الألمانية جنبًا إلى جنب مع رقم ZEW للاتحاد الأوروبي الأوسع. ارتفعت المعنويات منذ الربع الرابع من العام الماضي حيث توقع المحللون بشكل صحيح الابتعاد عن الظروف الاقتصادية الكئيبة. ومن المقرر أن يتحدث باول أيضًا يوم الثلاثاء، ومن المرجح أن تتمسك الأسواق بكل كلمة قبل بيانات مؤشر أسعار المستهلك.
قم بتخصيص وتصفية البيانات الاقتصادية الحية عبر DailyFX الخاص بنا التقويم الاقتصادي
زوج يورو/دولار EUR/USD (محايد): الاتجاه طويل المدى يواجه مقاومة صارمة
تمتع زوج يورو/دولار EUR/USD بالانتعاش منذ منتصف أبريل ولكنه يختبر الآن منطقة مقاومة التقاء قبل مستوى 1.0800. وتتكون منطقة الالتقاء من مستوى 1.0795 وتقاطع المتوسطين المتحركين البسيطين لمدة 50 و200 يوم. في وقت متأخر من يوم الجمعة، بدا أن منطقة الالتقاء تعمل على صد الأسعار المرتفعة مع إغلاق الأسبوع.
ويعتبر مستوى 1.0800 هو العلامة التي يجب مراقبتها لاستمرار الاتجاه الصعودي، والذي قد يشهد إعادة اختبار لمقاومة القناة إذا نجح. مؤشر القوة النسبية بعيد كل البعد عن منطقة ذروة الشراء مما يعني أن هناك احتمالية لاستمرار الاتجاه الصعودي قبل أن يصبح التراجع ضروريًا.
ومع كون مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي عاملاً رئيسيًا للزوج، فقد يكون النهج الأكثر رجعية حكيماً في الأسبوع المقبل. لقد أثبتت الأسواق ردة فعلها الشديدة تجاه بيانات التضخم ذات الأهمية العالية، حيث أن لديها القدرة على تحريك الأسواق كما فعلت في 10 أبريل عندما تم إصدار أرقام التضخم لشهر مارس.
الرسم البياني اليومي لزوج يورو/دولار أمريكي
المصدر: TradingView، من إعداد ريتشارد سنو
تعلم خصوصيات وعموميات تداول زوج العملات الأكثر سيولة في العالم مع استيعاب المحددات الأساسية والفريدة من نوعها للزوج والتي يجب على جميع المتداولين معرفتها:
زوج يورو/استرليني (هبوطي): قد يعوض الجنيه الاسترليني خسائره الأخيرة
ارتفع زوج يورو/استرليني EUR/GBP هذا الأسبوع ولكنه كشف عن إحجام عن التداول عند مستوى أعلى، كما يتضح من فتائل الشموع العلوية الأطول على الرسم البياني اليومي. وفي يوم الجمعة، انخفضت الأسعار بشكل معتدل بعد أن فاجأ الناتج المحلي الإجمالي في المملكة المتحدة التقديرات، مما أخرج اقتصاد المملكة المتحدة من الركود الفني.
يبدو أن المتوسط المتحرك البسيط 200 يحد من احتمالية الاتجاه الصعودي للزوج وسيكون أمرًا يجب الانتباه إليه في بداية الأسبوع القادم. من المقرر صدور بيانات البطالة في المملكة المتحدة وأرقام نمو الأجور يوم الثلاثاء ويمكن أن تؤثر على الزوج. لقد خففت سوق العمل ويأمل بنك إنجلترا في حدوث مزيد من الانخفاض في متوسط الأرباح ولكن هذا ظهر باعتباره أقل إثارة للقلق بالنسبة لبنك إنجلترا مقارنة ببيانات “تضخم الخدمات” الأوسع التي سيتم إصدارها في وقت لاحق من الشهر.
الرسم البياني اليومي لزوج يورو/جنيه إسترليني
المصدر: TradingView، من إعداد ريتشارد سنو
زوج يورو/ين EUR/JPY (محايد): انخفاض قيمة الين يشكل قنبلة موقوتة
واستمر الين في الارتفاع على الرغم مما تم قبوله على نطاق واسع باعتباره تدخلًا في سوق العملات من جانب المسؤولين اليابانيين. ارتفعت قيمة الين في فترة زمنية قصيرة بعد الحدث، ولكن لم يستغرق الأمر وقتًا طويلاً حتى يبيع السوق الين مرة أخرى. وطالما فشل بنك اليابان في تقليص فجوة أسعار الفائدة بينه وبين الاقتصادات الكبرى التي لديها أسعار فائدة أعلى بكثير، فمن المرجح أن يستمر رد الفعل هذا.
ويأمل المسؤولون اليابانيون أن تكون جهودهم قد تزامنت مع تحول في الظروف الاقتصادية الأمريكية، وهو الأمر الذي قد يؤدي إلى انخفاض الدولار من تلقاء نفسه، حيث من المرجح أن تبدأ الأسواق في تسعير احتمال أقوى لخفض أسعار الفائدة مرة أخرى.
تظهر المقاومة عند أعلى مستوى عند 171.58 مع ارتفاع التأرجح السابق عند 165.35 وهو أقرب مستوى دعم. وفي كلتا الحالتين، يظل تداول أزواج الين محفوفًا بالمخاطر حيث قد يقوم المسؤولون اليابانيون بمحاولة أخرى لتعزيز العملة المحلية، مما قد يؤدي إلى تعديل آخر متقلب بشكل كبير. وينبغي نشر تقنيات إدارة المخاطر الحكيمة عند تحليل أزواج الين.
الرسم البياني اليومي لزوج يورو/ين EUR/JPY
المصدر: TradingView، من إعداد ريتشارد سنو
هل تبحث عن أفكار تداول قابلة للتنفيذ؟ قم بتنزيل دليلنا لأفضل فرص التداول المليء بالنصائح الثاقبة للربع الثاني!
— كتبه ريتشارد سنو لموقع DailyFX.com
الاتصال ومتابعة ريتشارد على تويتر: @ريتشاردسنوفكس
