أظهر تقرير حديث صادر عن TRM Labs أن التبني العضوي للعملات المشفرة يتفوق على الأنشطة غير المشروعة في فنزويلا، حيث أصبحت العملات المستقرة محركًا رئيسيًا للمواطنين الفنزويليين للتغلب على حالة عدم الاستقرار الاقتصادي والاستبعاد من منصات الدفع والتسوية العالمية التقليدية. ويأتي هذا في ظل بيئة رقمية محفوفة بالمخاطر الهيكلية، لكنها مع ذلك تمثل ملاذًا ماليًا متزايد الأهمية.
تبني العملات المستقرة في فنزويلا يتجاوز الأنشطة غير القانونية
تناولت شركة TRM Labs، وهي شركة عالمية متخصصة في تحليل البلوك تشين والتحقيقات الجنائية الرقمية، الوضع الحالي للنظام البيئي للعملات المشفرة في فنزويلا، وذلك في سياق تصاعد العقوبات الدولية. وأشارت الشركة إلى أن استخدام العملات المستقرة، على الرغم من المخاوف المتجددة بشأن الامتثال العالمي، مدفوع بشكل أساسي “بالضرورة وليس بالمضاربة أو النوايا الإجرامية”.
ووجدت TRM Labs أن تبني العملات المستقرة في فنزويلا يتبع نمطًا مشابهًا لما لوحظ في دول مثل الأرجنتين، حيث أصبحت هذه العملات عناصر أساسية في المعاملات المنزلية والتجارية كبديل للدولار الأمريكي. ويعزى هذا إلى تدهور قيمة العملة المحلية وارتفاع معدلات التضخم.
وترى TRM Labs أن ثلاثة عوامل رئيسية تدفع تبني العملات المستقرة في السياق الاقتصادي الفنزويلي الحالي: عدم الاستقرار الاقتصادي المستمر، والثقة المحدودة في البنية التحتية المصرفية التقليدية، والطلب المتزايد على أدوات الدفع عبر الحدود البديلة. هذه العوامل مجتمعة تخلق بيئة مواتية لنمو استخدام العملات الرقمية.
تُستخدم العملات المستقرة الآن كبديل للخدمات المصرفية التقليدية، حيث تسهل دفع الرواتب والتحويلات العائلية ومدفوعات البائعين وعمليات الشراء عبر الحدود في ظل غياب خدمات مالية محلية مستقرة وموثوقة، وفقًا لـ TRM Labs.
ومع ذلك، حددت TRM Labs أيضًا العديد من الثغرات الأمنية في النظام البيئي الفنزويلي التي قد يتم استغلالها للتحايل على العقوبات أحادية الجانب. وتشمل هذه الثغرات الزيادة في شعبية معاملات الند للند (P2P)، واستخدام الهياكل الفنية الهجينة التي تجمع بين الخدمات المصرفية ومحافظ البلوك تشين، ووجود تدفقات عبر الحدود تتضمن محافظ “قصيرة الأجل”.
يأتي تقرير TRM Labs في الوقت الذي قامت فيه الحكومة الأمريكية مؤخرًا بمصادرة ناقلة نفط فنزويلية، وهو ما وصفته السلطات الفنزويلية بأنه “قرصنة”. وقد ارتبطت تقارير سابقة ببيع النفط الفنزويلي لأطراف ثالثة بمعاملات بالعملات المستقرة، على الرغم من عدم وجود بيانات رسمية تؤكد أو تنفي هذه الادعاءات.
وتتوقع TRM Labs أن يزداد أهمية العملات المستقرة في فنزويلا إذا لم يطرأ أي تغيير، حيث يواصل المواطنون العاديون الاعتماد على هذه الأدوات كتحوط ضد التضخم وانخفاض قيمة العملة. وقد صنف تقرير TRM Labs الخاص بتبني العملات المستقرة فنزويلا في المرتبة الحادية عشرة بين الدول التي تشهد أكبر استخدام لهذه العملات خلال النصف الأول من عام 2025.
تأثير العقوبات على تبني العملات المشفرة
أدت العقوبات الدولية المفروضة على فنزويلا إلى تقييد وصول البلاد إلى النظام المالي العالمي، مما دفع الأفراد والشركات إلى البحث عن بدائل. وقد وجدت العملات المشفرة، وخاصة العملات المستقرة، قبولًا واسع النطاق كطريقة لتجاوز هذه القيود وإجراء المعاملات عبر الحدود. هذا التحول يعكس الحاجة المتزايدة إلى حلول مالية مستقلة.
مخاطر النظام البيئي الفنزويلي
على الرغم من الفوائد التي توفرها العملات المستقرة، إلا أن TRM Labs تحذر من وجود مخاطر كامنة في النظام البيئي الفنزويلي. تُعد معاملات P2P والمحافظ قصيرة الأجل نقاط ضعف محتملة يمكن استغلالها من قبل أفراد أو كيانات تسعى إلى التحايل على العقوبات. يتطلب معالجة هذه المخاطر تعزيز الرقابة والامتثال.
التحولات الاقتصادية والعملات الرقمية
يعكس الاعتماد المتزايد على العملات المستقرة في فنزويلا تحولًا أوسع في المشهد الاقتصادي العالمي. مع تزايد حالة عدم اليقين الاقتصادي وتآكل الثقة في المؤسسات المالية التقليدية، يبحث المزيد والمزيد من الأفراد عن بدائل رقمية. هذا الاتجاه من المرجح أن يستمر في السنوات القادمة.
في الختام، تشير التوقعات إلى أن استخدام العملات الرقمية في فنزويلا سيستمر في النمو، مدفوعًا بالظروف الاقتصادية الصعبة والقيود المفروضة على الوصول إلى الخدمات المالية التقليدية. ومع ذلك، من المهم مراقبة المخاطر المحتملة المرتبطة بهذا التبني، بما في ذلك إمكانية استغلال هذه العملات للأنشطة غير المشروعة. ستكون التطورات التنظيمية والجهود المبذولة لتعزيز الامتثال من العوامل الحاسمة التي ستشكل مستقبل العملات المشفرة في فنزويلا.
