إذا كنت تفكر في مستقبلك المالي، فإن مراجعة المحفظة الاستثمارية هي خطوة أساسية لضمان أنك على المسار الصحيح لتحقيق أهدافك. قد تبدو هذه العملية شاقة، ولكن تقسيمها إلى خطوات صغيرة يمكن أن يجعلها أكثر قابلية للإدارة. لا تحاول إنجاز كل شيء في جلسة واحدة؛ بل خصص سلسلة من الجلسات لإجراء هذه المراجعة الشاملة.
جمع الوثائق الأساسية
الخطوة الأولى في أي مراجعة للمحفظة الاستثمارية هي جمع جميع الوثائق ذات الصلة. يتضمن ذلك بياناتك الاستثمارية الحالية من جميع الحسابات، بالإضافة إلى معلومات حول الضمان الاجتماعي والمعاشات التقاعدية. من الجيد أيضًا إنشاء حساب على موقع الضمان الاجتماعي للحصول على نظرة عامة واضحة على مزاياك وتاريخ أرباحك. هذا التجميع الأولي للبيانات سيوفر لك أساسًا متينًا للتحليل.
تقييم الوضع المالي الحالي
بعد جمع الوثائق، حان الوقت لتقييم وضعك المالي الحالي. اسأل نفسك: كيف حالي الآن؟ هل أنا على المسار الصحيح لتحقيق أهدافي المالية؟ ابدأ بمراجعة رصيد محفظتك الحالية ومعدل الادخار الخاص بك. قم بحساب إجمالي مساهماتك في جميع الحسابات. يعتبر معدل الادخار الأساسي اللائق 15% من الدخل، ولكن قد يرغب أصحاب الدخل المرتفع في استهداف 20% أو أكثر.
ضع في اعتبارك أيضًا الأهداف الأخرى التي تسعى لتحقيقها، مثل تمويل تعليم جامعي أو شراء منزل. هل هذه الأهداف واقعية؟ تأكد من أنك لا تهمل التخطيط للتقاعد. إذا كنت متقاعدًا أو على وشك التقاعد، فإن المقياس الرئيسي لتقييم خطتك هو معدل السحب – أي عمليات السحب المخطط لها من المحفظة مقسومة على إجمالي رصيد المحفظة. يعتبر المبدأ التوجيهي بنسبة 4% نقطة انطلاق جيدة، ولكن استهدف نسبة أقل إذا أمكن.
فحص تخصيص الأصول على المدى الطويل
تخصيص الأصول هو توزيع استثماراتك بين فئات الأصول المختلفة، مثل الأسهم والسندات والنقد. هل يتوافق مزيج محفظتك الإجمالي مع أهدافك؟ يمكن لسلاسل الاستثمار المستهدفة عالية الجودة، مثل سلسلة Vanguard وسلسلة LifePath Index التابعة لشركة BlackRock، أن تساعدك في تقييم توزيع الأصول. هناك أيضًا أدوات أخرى مثل “محفظتي النموذجية” التي يمكن أن تكون مفيدة.
بشكل عام، تعتبر المحفظة التي تميل في الغالب أو حتى بالكامل نحو الأسهم منطقية للمستثمرين الأصغر سنًا. ومع ذلك، إذا كانت محفظتك كثيفة الأسهم وكنت في غضون 10 سنوات من التقاعد، فإن التحول نحو السندات والنقد يصبح أكثر إلحاحًا. تذكر أن تأخذ في الاعتبار العواقب الضريبية عند إعادة التوازن.
تقييم الاحتياطيات النقدية
إن الاحتفاظ ببعض النقد أمر بالغ الأهمية لضمان عدم اضطرارك إلى تصفية استثماراتك أو اللجوء إلى بطاقات الائتمان في أوقات الأزمات المالية. بالنسبة للمتقاعدين، يوصى بالاحتفاظ بسحوبات من المحفظة لمدة ستة أشهر إلى عامين في الاستثمارات النقدية. أما بالنسبة لأولئك الذين ما زالوا يعملون، فإن الاحتفاظ بنفقات المعيشة لمدة ثلاثة إلى ستة أشهر نقدًا يعتبر نقطة انطلاق جيدة.
تحليل المخصصات الفرعية والممتلكات
تحديد تعرضك الواسع لفئة الأصول هو أمر مهم، ولكن موقعك ضمن كل فئة من فئات الأصول يستحق أيضًا نظرة فاحصة. في الآونة الأخيرة، اتسعت قوة السوق، ولكن أسهم النمو والصناديق التي تمتلكها قد تجاوزت قيمتها بهامش كبير على مدى العقد الماضي. تحقق أيضًا من وضع القطاع الخاص بك، والتخصيص للأسهم الأجنبية، والممتلكات الفعلية.
تبسيط المحفظة الاستثمارية
هل تمتلك العشرات من الحسابات والممتلكات بينما يمكن لمحفظة أكثر إحكامًا أن تقوم بنفس المهمة؟ إذا قمت بتغيير وظائفك، فقد يكون لديك عدة حسابات 401(k) وحسابات IRA متجددة. فكر في دمجها في حساب IRA واحد. إذا كان لديك عدة حسابات نقدية صغيرة، فقد تفقد عائدًا أعلى (ولو قليلًا). هل يمكنك تقليل عدد الممتلكات في محافظك الاستثمارية؟ توفر صناديق المؤشرات وصناديق الاستثمار المتداولة تعرضًا خالصًا لفئة الأصول والكثير من التنويع في حزمة واحدة. صناديق الاستثمار المستهدفة للحسابات الصغيرة يمكن أن توفر التنويع دون أي التزامات صيانة.
إدارة الكفاءة الضريبية
عند إجراء تغييرات على محفظتك، تأكد من أخذ تكاليف الضرائب والمعاملات في الاعتبار. قم بتركيز أي عملية بيع في حساباتك المحمية من الضرائب، حيث لن تتحمل تكاليف ضريبية ويمكنك عادةً تجنب تكاليف المعاملات أيضًا. ضمن حساباتك الخاضعة للضريبة، قم بمراجعة الآثار الضريبية و/أو احصل على المشورة الضريبية قبل تنفيذ الصفقات. تأكد أيضًا من أنك تدير محفظتك الاستثمارية مع مراعاة الكفاءة الضريبية، وأنك تقدم مساهمات لمركباتك المحمية من الضرائب.
معالجة عوامل الخطر الأخرى
تعد مخاطر الرعاية الطويلة الأجل غير المؤمن عليها عاملاً مهمًا بالنسبة لأولئك الذين ليسوا في وضع جيد وغير مؤهلين للحصول على المعونة الطبية. قم بوضع خطة في حال كان لديك نفقات كبيرة للرعاية طويلة الأجل في وقت لاحق من الحياة. عامل الخطر الشائع الآخر هو تقديم المساعدة للأحباء. في هذه الحالة، من المفيد التحدث إلى مستشار مالي و/أو مخطط عقاري لمعرفة كيف يمكنك المساعدة دون تعريض مستقبلك المالي للخطر.
في الختام، مراجعة المحفظة الاستثمارية هي عملية مستمرة وليست حدثًا لمرة واحدة. من خلال اتباع هذه الخطوات، يمكنك التأكد من أن محفظتك الاستثمارية تتماشى مع أهدافك المالية وتساعدك على تحقيق مستقبل مالي آمن. تذكر أن طلب المشورة من متخصص مالي مؤهل يمكن أن يكون مفيدًا للغاية في هذه العملية.
